Vergelijkbare opleidingen
Opleiding: Senior beleggingsadviseur: Module Fundamentele analyse
Leerdoel
Deze training leert u de macro-economische analyse, bedrijfstakanalyse en technische analyse zoals de beleggingsadviseur daarmee te maken krijgt. Ook komen de waardering van ondernemingen en de wijze waarop de beleggingsadviseur daarmee in zijn cliëntadvisering om moet gaan aan bod.
U leert:
- verbanden leggen tussen macro-economische grootheden en beleggingsbeslissingen
- de dynamiek van bedrijfstakken en bedrijven zodat u inzicht krijgt in de processen die tot gevolg hebben dat bedrijven en bedrijfstakken komen en gaan
- de vertaalslag maken van de technische analyse naar het cliëntgericht advies
- de belangrijkste traditionele en moderne waarderingstechnieken en daar kanttekeningen bij te plaatsen
- de vertaalslag te maken van het advies van de analist naar een cliëntgericht advies voor de particuliere belegger.
Doelgroep
- beleggingsadviseurs met minimaal twee jaar relevante werkervaring
- vermogensbeheerders
- beleggingsanalisten die zich de wereld van de beleggingsadviseur eigen willen maken
- externe en MKB-accountants
Programma
De volgende onderwerpen komen in deze module aan bod:
- Macro-economische variabelen en hun invloed op de beleggingsmarkt:
- rente en rentevorming
- demografische ontwikkelingen
- structural changes
- diverse indicators
- sterke en zwakke kanten macro-economische voorspelmodellen
- Bedrijfstakcyclus:
- dynamische markttheorie De Jong
- conjunctuur- en rentegevoeligheid
- leading indicators
- traditionele waarderingsmethoden:
- theorie van Modigliani & Miller
- capital asset pricing model
- K/W's
- ratioanalyse
- dynamische waarderingsmethoden:
- dividend-disconteringsmodellen
- creatie van aandeelhouderswaarde
- cashflowanalyse
- value based management
- EVATM
Bij de fundamentele analyse maken wij uitgebreid gebruik van analistenrapporten die u met elkaar gaat vergelijken.
Toelatingseisen
De leergang sluit aan op de opleidingen Effectenbedrijf en Beleggingsadvisering, dan wel de opleiding DSI Beleggingsadviseur. De kennis uit die opleidingen veronderstellen wij dan ook als bekend. Verder is het van belang dat u bekend bent met contante-waardeberekeningen. Wij gaan ervan uit dat u ten minste hbo-niveau hebt.
Opleiding kerngegevens