Vergelijkbare opleidingen
Opleiding: Senior beleggingsadviseur: Module cliënt en portefeuilletheorie
Leerdoel
Deze training leert u de eerste twee stappen in het topdownbeleggingsproces: de bepaling van een passende strategische en tactische assetallocatie en de keuze van de bijpassende benchmark.
U leert:
- het risicoprofiel en de risicoperceptie van een belegger vaststellen en een passende strategische assetallocatie kiezen
- een tactische afwijking van de strategische allocatie bepalen, gegeven een economisch scenario
- de selectie van benchmarks
Doelgroep
- beleggingsadviseurs met minimaal twee jaar relevante werkervaring
- beleggingsanalisten die zich de wereld van de beleggingsadviseur eigen willen maken
- vermogensbeheerders
- externe en MKB-accountants
Programma
De theorie van de efficiëntemarkthypothese (EMH) haalt in essentie het actieve beleggen onderuit. Nu zijn er belangrijke bezwaren tegen deze theorie. Om het belang van de EMH te relativeren, bespreken wij enkele belangrijke anomalieën. Het moet duidelijk zijn dat beleggers met een gerichte strategie wel degelijk kunnen proberen de markt te verslaan.
Daarnaast kan vanuit de behavioral finance veel worden gezegd over het gedrag van beleggers. Kennis hiervan biedt u een goed aanknopingspunt om uw cliënt beter te adviseren.
Verder besteedt deze module aandacht aan de bepaling van de assetallocatie en de keuze van een benchmark. Beide zijn belangrijke pijlers voor het inrichten en beoordelen van de performance van de portefeuille.
Aan de orde komen:
- beleggersgedrag:
- efficiëntemarkthypothese
- anomalieën
- behavioral finance
- strategische assetallocatie:
- diversificatie (correlaties, efficiënte portefeuilles)
- keuze top-down/bottom-upbenadering
- landen/sectorselectie
- afbakenen universum
- portefeuillemodellen/modelportefeuilles
- leverage/hedgebeslissingen
- benchmarking (BM):
- soorten BM: herbelegging, koers, free float
- eisen aan BM
- problemen bij benchmarking
- tactische assetallocatie
- waarom en hoe afwijken van de strategische allocatie
- valkuilen
Toelatingseisen
De leergang Senior beleggingsadviseur sluit aan op de opleidingen Effectenbedrijf en Beleggingsadvisering, dan wel de opleiding DSI Beleggingsadviseur. De kennis uit die opleidingen veronderstellen wij dan ook als bekend. Verder is kennis van de opleiding Financiële rekenkunde en statistiek (module 1 van de leergang Senior beleggingsadviseur) noodzakelijk. Wij gaan ervan uit dat u ten minste hbo-niveau hebt.
Opleiding kerngegevens